矽电股份上市募5.5亿首日涨202% 依赖三安光电引问询

2025-03-24 15:23 中国经济网

请发行人：（1）说明林志强、顾乡入股发行人的原因及商业合理性，是否存在特殊利益安排；（2）说明对三安光电、兆驰股份销售价格的公允性；（3）说明对三安光电重大依赖的合理性，对其销售是否具有稳定性和持续性，发行人是否具备独立面向市场获取业务的能力；（4）结合2022年消费电子行业整体下行、市场开拓情况、下游客户资本性投入规划等，说明业绩增长是否具有可持续性。同时，请保荐人发表明确意见。

2.实际控制人问题。根据发行人申报材料，何沁修、王胜利、杨波、辜国文、胡泓五人为发行人共同实际控制人，合计控制发行人67.99%的表决权。自2004年8月至今，五人持股比例始终相等。五人分别于2017年9月、2021年8月签署了《一致行动协议》和《一致行动协议之补充协议》。

请发行人：说明何沁修等五人重大经营决策始终保持一致的合理性和可行性，以及维持控制权稳定的具体安排。同时，请保荐人发表明确意见。

需进一步落实事项：

1.请发行人：补充说明并披露重要客户三安光电、兆驰股份关联方入股的原因以及对发行人业务的影响。同时，请保荐人发表明确意见。

2.请发行人：补充说明并披露一致行动协议重要条款的修改或调整情况。同时，请保荐人发表明确意见。

矽电股份本次在深交所创业板公开发行10,431,819股，占发行后公司总股本的比例为25%，本次发行全部为新股，不安排公司股东公开发售股份，发行价格为52.28元/股。矽电股份本次发行的保荐机构为招商证券股份有限公司，保荐代表人为胡洋洋、包晓磊。

矽电股份本次募集资金总额为54,537.55万元，扣除发行费用后的募集资金净额为46,352.87万元，公司募集资金净额比原计划少9,234.64万元。公司2025年3月7日披露的招股书显示，矽电股份原拟募集资金55,587.51万元，用于探针台研发及产业基地建设项目、分选机技术研发项目、营销服务网络升级建设项目、补充流动资金。

矽电股份本次发行的发行费用总额为8,184.68万元（不含增值税金额），其中保荐及承销费用4,480.00万元。

2021年至2024年1-6月，矽电股份的营业收入分别为39,917.19万元、44,201.91万元、54,636.95万元和28,772.24万元；净利润分别为9,603.97万元、11,365.12万元、8,933.20万元和5,625.92万元；归属于母公司所有者净利润分别为9,723.89万元、11,567.32万元、8,921.66万元和5,663.33万元；扣除非经常性损益后归属于母公司所有者净利润9,393.05万元、10,290.65万元、8,315.59万元和5,549.99万元。